9.1.Inleiding
Het jaar 2025 stond voor Oak Pensioenfonds voor een belangrijk deel in het teken van de overgang naar het nieuwe pensioenstelsel per 1 januari 2026. Ook vanuit intern toezicht was er veel aandacht voor deze transitie. We hebben gezien dat er veel werk verzet is in het afgelopen jaar en met een zeer positief resultaat! De overgang naar het nieuwe pensioenstelsel is een feit, waarbij de transitiedoelstellingen zijn gerealiseerd en deelnemers, slapers en pensioengerechtigden er gemiddeld 20% op vooruit zijn gegaan. Onze complimenten aan iedereen binnen en buiten het pensioenfonds die dit mogelijk heeft gemaakt.
De aanbevelingen uit het toezichtverslag 2024 zijn, waar van toepassing, opgevolgd.
Uiteraard was ons intern toezicht in 2025 niet beperkt tot de overgang naar het nieuwe pensioenstelsel. In dit verslag staan wij stil bij onze werkzaamheden in 2025, hoe wij onze toezichttaak hebben uitgevoerd en welke aandachtspunten, aanbevelingen en/of suggesties wij het pensioenfonds willen meegeven voor 2026 en verder.
9.2.Samenvatting toezichtjaar 2025: belangrijkste zaken naar toezichtthema's
9.2.1. Conclusie
Het algemeen beeld vanuit intern toezicht is positief. Het pensioenfonds heeft in het afgelopen jaar, samen met haar stakeholders, veel werk verzet. Ondanks vaak krappe tijdslijnen, druk op capaciteit en ‘onbekend terrein’ is het pensioenfonds erin geslaagd om oog te houden voor de juiste bestuurlijke processen, het tijdig betrekken van alle stakeholders en adviseurs en het grotendeels realiseren van de verschillende jaarplannen. Waar de planning niet volledig kon worden gerealiseerd en/of onderwerpen in de tijd vooruit zijn geschoven, heeft het bestuur hier een bewuste en weloverwogen keuze in gemaakt die wij vanuit intern toezicht kunnen volgen.
Hoogste prioriteit lag in 2025 bij het realiseren van een beheerste en integere overgang naar het nieuwe pensioenstelsel per 1 januari 2026. Wij complimenteren iedereen binnen en buiten het pensioenfonds die er (mede) voor gezorgd heeft dat deze overgang per 1 januari 2026 ook daadwerkelijk is gerealiseerd.
9.2.2. Werkwijze intern toezicht
De niet-uitvoerend bestuurders zijn actief betrokken bij het besturen van Oak Pensioenfonds. Zij worden hierdoor in een vroegtijdig stadium betrokken bij het besluitvormingsproces en houden toezicht op de uitvoering van de jaarplannen van de diverse portefeuilles en bijkomende werkzaamheden door de uitvoerende bestuurders. In de jaarplannen staan de activiteiten van het fonds in enig jaar: zij vormen de basis voor de toezichthoudende rol van de niet-uitvoerend bestuurders.
Jaarlijks stellen de niet-uitvoerend bestuursleden een toezichtplan op waarin het niet-uitvoerend bestuur (NUB) aangeeft op welke wijze zij het toezicht monitort. In dit toezichtplan heeft het NUB de doelstellingen voor het komende jaar vertaald naar doelstellingen per portefeuille. Het intern toezicht is verdeeld in de thema’s: monitoring projecten, monitoring uitvoering en monitoring RUN. Binnen deze thema’s zijn aandachtsgebieden geformuleerd die aansluiten bij de verschillende jaarplannen van de portefeuilles. In het toezicht van het NUB komen deze uiteindelijk weer samen.
9.3.3. Monitoring project Wtp
Naast het uitvoeren van de reguliere werkzaamheden binnen het pensioenfonds en het afronden van een aantal aanvullende werkzaamheden/projecten in 2025 kwam in 2025 ook de overgang naar het nieuwe pensioenstelsel in een volgend stadium terecht: de implementatiefase. In een jaar waarin de ontwikkelingen elkaar in snel tempo opvolgden en er snel geschakeld moest worden kwam naar ons oordeel de kracht van het omgekeerd gemengd model goed tot uiting. Het bestuur heeft tijdig informatie ontvangen om te sturen en te rapporteren onder de Wtp. Er zijn verschillende go/ no gomomenten doorlopen en het bestuur heeft in haar besluitvorming de evenwichtige belangenafweging continu meegewogen op basis van het eigen normenkader. Ook was er extra aandacht voor de rol van het intern toezicht bij de besluitvorming rondom de overgang naar het nieuwe pensioenstelsel per 1 januari 2026. Het bestuur heeft een weloverwogen besluit genomen voor een aangepast mandaat in de implementatiefase, zodat wij onze interne toezichtrol ook in deze fase goed konden blijven vervullen. Door gedurende het jaar onze aanbevelingen en aandachtspunten mee te geven werden deze in een vroegtijdig stadium betrokken in het proces en/of de besluitvorming.
9.2.4. Capaciteit / run
2025 was ook een jaar waarin een flink beroep werd gedaan op de beschikbare capaciteit binnen het pensioenfonds, maar ook bij onze stakeholders. Ondanks deze druk zijn de jaarplannen van de verschillende portefeuilles grotendeels volgens planning gerealiseerd. Waar dit niet mogelijk is gebleken zien wij dat het bestuur hierin een bewuste en onderbouwde keuze heeft gemaakt, waarbij prioriteit, kosten en risico’s in de overwegingen zijn meegenomen.
Algemeen gesteld zijn wij vanuit intern toezicht positief over het handelen van het bestuur in 2025. Het bestuur heeft bij de besluitvorming het afgesproken governanceproces gevolgd, heeft een goed oog gehad voor de tijdigheid van de besluitvorming, maar ook voor de relatie met de betrokken stakeholders (o.a. sociale partners en het verantwoordingsorgaan). De besluitvorming is inhoudelijk goed voorbereid en duidelijk onderbouwd vanuit de bestuurlijke discussies. De proactiviteit waarmee het bestuur gedurende het jaar is omgegaan met onze aanbevelingen en aandachtspunten toont naar ons oordeel dat intern toezicht meer en meer een integraal onderdeel is van het fonds.
9.2.5. Blik op de toekomst
In 2026 zal er nog veel aandacht zijn voor de nazorgfase van de transitie naar het nieuwe pensioenstelsel. In deze periode zal het pensioenfonds moeten zorgdragen dat het project Wtp wordt afgerond en dat dit onderdeel wordt van de reguliere werkzaamheden, rapportages en communicatie (de run).
De komende jaren staat het pensioenfonds daarnaast voor nieuwe uitdagingen en kansen. Zowel als het gaat om de toekomstbestendigheid van het fonds, maar ook als het gaat om maatschappelijke ontwikkelingen zoals de toepassing van kunstmatige intelligentie en duurzaam beleggen.
De aanbevelingen en aandachtspunten die wij het bestuur meegeven moeten ook in het licht van de toekomst bekeken worden. Wij hopen op die manier ook vanuit onze toezichtsrol een goede bijdrage te leveren aan de doelstellingen van het pensioenfonds.